Bağlanma zamanı. Kazanç sezonu geri dönüyor ve İran savaşına kalıcı bir çözüm bulunmasına yönelik umutlar hafta sonu bir başarısızlıkla karşı karşıya kaldı ve önümüzdeki ticaret haftasına yeni belirsizlikler kattı. Önümüzdeki beş gün boyunca izleyeceğimiz üç büyük şeye daha yakından bakalım. 1. İran savaşı: ABD ile İran arasında bu hafta sonu Pakistan'da yapılan barış görüşmeleri başarısız oldu; zira Başkan Yardımcısı JD Vance liderliğindeki Amerikan heyeti, iki haftalık ateşkesi daha uzun süreli bir ateşkesi yasallaştıracak bir anlaşma olmadan İslamabad'dan ayrıldı. Bir basın toplantısında Vance, asıl anlaşmazlığın İran'ın nükleer silah arayışından vazgeçme konusundaki isteksizliği olduğunu söyledi. Pazar sabahı sosyal medyada yayınlanan bir gönderide Başkan Donald Trump, ABD Donanmasının normal zamanlarda dünya petrol ihracatının yaklaşık %20'sinin hayati geçiş rotası olan Hürmüz Boğazı'na girmeye veya oradan çıkmaya çalışan tüm Gemileri ENGELLEME sürecine başlayacağını” söyledi. İran'ın, savaşın başladığı 28 Şubat'tan bu yana boğazdaki trafiği kısıtlaması, arz kesintileri nedeniyle petrol fiyatlarında artışa neden oldu. Geçen hafta geçici ateşkese ulaşıldıktan sonra bile petrol tankerleri sularda seferlere devam etmekte hızlı davranamadı. Bunun bir nedeni: İran'ın boğaza döşediği mayınların tamamını bulamadığı bildirildi. ABD Merkez Komutanlığı'na göre ABD, Cumartesi günü mayınları temizleme misyonuna başladı. Yatırımcılar için bu hafta sonuna doğru umut, barış görüşmelerinin yapıcı olması ve Hürmüz Boğazı'nın yeniden açılması yönünde ilerleme sağlanmasıydı. Pazar sabahı bildiklerimize göre bu kutuların ikisi de temiz bir şekilde kontrol edilmedi. Savaş boyunca yaptığımız gibi, bu hafta da petrol piyasasına tüccarların ve yatırımcıların kesin çözüm olasılığını nasıl gördüklerine dair bir barometre olarak bakacağız. 2. Kazançlar: Bankalar raporlamaya başladığında, kazanç sezonu resmi olarak açılır (gerçi çoğu zaman bunun gerçekten bitip bitmediğini merak ederiz). Bu hafta listede üç Kulüp ismi var: Pazartesi zilden önce Goldman Sachs ve Salı sabahı en yeni ismimiz Wells Fargo ve Johnson & Johnson. Goldman Sachs'a göre iki ana odak noktası var ve bunların her ikisi de İran savaşının etkileriyle ilgili. Birincisi: Anlaşma yapma ortamında herhangi bir değişiklik oldu mu? Bu, hem birleşmeleri hem de satın almaları ve ilk halka arzlara yönelik boru hattını içerir. Ocak ayı kazanç açıklamasında Goldman CEO'su David Solomon, yatırım bankacılığındaki birikmiş iş yükünün son dört yılın en yüksek seviyesinde olduğunu söyledi. Umudumuz, savaşın ekonomik etkisine ilişkin belirsizliğin bu hayvanların moralini bozmamasıdır. Analistlerin Solomon'a, özellikle yatırım bankacılığı hizmetlerine sıklıkla ihtiyaç duyan özel sermaye firmaları (ve devlet varlık fonları gibi diğer zengin müşteriler) için kullanılan bir terim olan “sponsor” topluluğu arasındaki faaliyet düzeyleri hakkında sorular sormasını bekliyoruz. İkinci odak alanı: Savaştan kaynaklanan dalgalanmalar hisse senedi, tahvil, döviz ve emtia piyasalarına yayılırken ticaret masaları nasıl performans gösterdi? Her ne kadar sallantılı piyasalar anlaşma yapma iştahı için risk oluştursa da tüccarlar bu durumdan memnun. Pazartesi günü gündeme gelmesi beklenen bir diğer konu da, bu yıl yapay zekanın bozulmasına ilişkin endişeler nedeniyle eleştiri yağmuruna tutulan özel kredi piyasasının sağlığı. Goldman'ın amiral gemisi olan özel kredi fonu, ilk çeyrekte bazı emsalleriyle aynı düzeyde geri ödeme talebi görmedi. Cuma günü LSEG'ye göre Wall Street, Goldman'ın 16,97 milyar dolar gelir ve hisse başına 16,49 dolar kazanç raporlamasını bekliyor. Wells Fargo, geçen kazanç sezonundan oldukça farklı bir ortamda rapor verecek. Ocak ayında hisse senedi dördüncü çeyrek kazançlarına ulaşıyor ve tüm zamanların en yüksek seviyelerine yakın işlem görüyordu. Bu sefer değil. Piper Sandler analistleri perşembe günü müşterilere yazdığı bir notta Wells Fargo'nun yatırımcıların “en karamsar” olduğu büyük banka olduğunu söyledi. Yatırımcılardan duydukları endişeler arasında Wells Fargo'nun ipotek şirketleri, özel varlık yöneticileri ve sigortacılar gibi mevduat kabul etmeyen finansal kuruluşlara (NDFI'ler) borç veren olarak “nispeten büyük bir riske” sahip olması da yer alıyor. Bu endişe, İngiltere merkezli bir özel kredi kuruluşunun geçen ay iflas etmesiyle daha da arttı. “Biz netlik düşünüyoruz [Wells Fargo] UBS'deki analistler 7 Nisan'da müşterilerine şöyle yazmıştı: “Potansiyel zarara maruz kalma riski ve NDFI riskinin genel olarak yeniden gözden geçirilmesi hisseler için faydalı olabilir.” Analistler, 1 Ocak'ta görünümün muhafazakar olabileceğini savundu (belki de geçen yılki gibi rehberin kesilmesine gerek kalmaması için). Bu nedenle, yıl boyunca NII'ye dair herhangi bir gösterge olumlu karşılanacaktır. Ayrıca Wells Fargo'nun ücret bazlı işletmelerinin, özellikle de yeni başlayan yatırım bankacılığı biriminin, bankanın 10 aydır Fed'in belirlediği varlık tavanı olmadan faaliyet göstermesi nedeniyle organik büyüme girişimleri hakkında söyleyeceği her şey olumlu olacaktır. LSEG anketine katılan analistler, Cuma günü itibarıyla Wells Fargo'nun 21,77 milyar dolar gelir ve hisse başı kazancının 1,58 dolar olarak rapor etmesini bekliyor. Geçen hafta J&J'den hisse almamızın amacı ilaç varlıklarımızın kalitesini artırmak ve Bristol Myers Squibb'i geride bırakmaktı. Tıbbi teknoloji işinde iyi planlanmış bir elden çıkarma. İlk çeyrek rakamlarına göre izlenmesi gereken başlıca ilaçlar, 2025 yılında satış açısından en büyük ilacı olan ve plak sedef hastalığı, psoriatik artrit ve Crohn hastalığı gibi inflamatuar durumlara yönelik enjekte edilebilir bir tedavi olan Tremfya'dır. Geçen yıl satışları %40,5 artarak 5,16 milyar dolara yükseldi. Tremfya, J'ye yardımcı oluyor. & J, diğer immünoloji ilacı Stelara'nın patent korumasını kaybetmesine yol açıyor. Tremfya, enjekte edilebilir ürünler olarak popüler hale gelen IL-23 inhibitörleri adı verilen bir ilaç sınıfına ait. Ancak J&J hikayesinin heyecan verici kısmı, oral IL-23 inhibitörünün geçen ay sedef hastalığını tedavi etmek için Gıda ve İlaç İdaresi tarafından onaylanmasıdır, yönetimin ilaçla ilgili beklentilerinin MedTech segmentinde bir konuşma konusu olmasını bekliyoruz. Kardiyovasküler portföyünün performansı – son yıllarda bu işi desteklemek için Shockwave ve Abiomed'i satın almak için neredeyse 30 milyar dolar harcadı – ve özellikle katarakt ve diğer görme bozukluklarını tedavi etmeye yönelik cerrahi prosedürler konusundaki vizyon tutkusu, Cuma günü LSEG'ye göre J&J'nin 23,63 milyar dolarlık gelirle hisse başına 2,66 dolar kazanç sağlamasını bekliyor. Enflasyon verileri: Cuma günkü tüketici enflasyonu raporunun ardından kuzenine bunu açıklayacağız. Hafta: Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) Salı sabahı açıklanacak olan ÜFE, üreticilere üretimleri için (çelik, saman ve asfalt gibi) ne kadar ödeme yapıldığını gösteren bir ölçüdür. Bu nedenle, eğer işletmeler girdileri için daha fazla ödeme yapıyorsa, bu maliyetler muhtemelen tüketicilere yansıyacaktır. Ancak Cuma günkü tüketici fiyat endeksi (TÜFE) de bundan hoşlanmaz. Korkulduğu kadar kötü olmasa da, İran savaşının etkisi yüksek enerji fiyatlarında hala belirgindi. FactSet'in anketine katılan ekonomistler, Salı günkü ÜFE'de de belirgin bir şekilde ortaya çıkacak, Şubat ayında bu rakamların gıda ve enerji hariç olmak üzere sırasıyla %0,7 ve %3,4 artması bekleniyor. Önceki aya göre %0,3, Şubat ayındaki %0,5'lik artışa göre düşüş. Önümüzdeki hafta 13 Nisan Pazartesi 10:00 ET Zilden önce: Goldman Sachs (GS), Fastenal (FAST) 14 Nisan Salı 08:30 ET Zilden önce: Wells Fargo (WFC), Johnson & Johnson (JNJ), JPMorgan (JPM), BlackRock (BLK), Citigroup (C), CarMax (KMX) 15 Nisan Çarşamba İthalat ve İhracat Fiyat Endeksleri 08:30 ET Federal Rezerv Bej Kitabı 14:00 ET Zilden önce: ASML (ASML), Morgan Stanley (MS), Bank of America (BAC), M & T Bank (MTB), Progressive (PGR), PNC Financial (PNC) Zilden sonra: JB Hunt (JBHT) 16 Nisan Perşembe İlk İşsizlik Başvuruları 08:30 ET Philadelphia Fed Endeksi 08:30 ET Zilden önce: PepsiCo (PEP), Charles Schwab (SCHW), Taiwan Semiconductor (TSM), Prologis (PLD), Abbott (ABT), Travellers (TRV), BNY Mellon (BK), Citizens Financial (CFG), Infosys (INFY) Zilden sonra: Netflix (NFLX), Alcoa (AA) 17 Nisan Cuma Endüstriyel Üretim ve Kapasite Kullanım 09:15 ET Zilden önce: Fifth Third Bancorp (FITB), Regions Financial (RF), Truist (TFC), Ericsson (ERIC), Ally Financial (ALLY), State Street (STT) (Jim Cramer's Charitable Trust uzun JNJ, WFC ve GS'dir. Hisse senetlerinin tam listesi için buraya bakın.) Jim Cramer ile CNBC Investing Club'a abone olduğunuzda, daha önce bir işlem uyarısı alacaksınız. Jim bir ticaret yapar, hayırsever vakfının portföyündeki bir hisse senedini satın almadan veya satmadan önce bir ticaret uyarısı gönderdikten sonra 45 dakika bekler. Jim, CNBC TV'de bir hisse senedi hakkında konuştuktan sonra, ticareti gerçekleştirmeden önce 72 saat bekler. YATIRIM KULÜBÜ İLE BAĞLANTILI OLARAK SAĞLANAN HERHANGİ BİR BİLGİNİN ALINMASINA BAĞLI OLARAK HİÇBİR MÜKEMMEL YÜKÜMLÜLÜK VEYA GÖREV MEVCUT DEĞİLDİR VEYA OLUŞTURULMAZ. BELİRLİ BİR SONUÇ VEYA KÂR GARANTİ EDİLMEZ.
İşte bu hafta borsada izleyeceğimiz 3 büyük olay
yazarı:
Etiketler:
Bir yanıt yazın