Dow 700 puan yükselerek rekor kırdı

Bu rapor, uluslararası piyasalar bültenimiz olan bugünkü CNBC Daily Open'dan alınmıştır. CNBC Daily Open, yatırımcılara nerede olurlarsa olsunlar bilmeleri gereken her konuda bilgi verir. Gördüklerinizi beğendiniz mi? Abone olabilirsiniz Burada.

Dow bir rekor daha kırdı
Boğa koşusu genişlerken Dow Jones Sanayi Ortalaması 700 puandan fazla yükselerek bir başka rekor yüksekliğe ulaştı. Küçük sermayeli Russell 2000 beşinci gün üst üste yükselerek %3,5 arttı. S&P 500 %0,64 kazandı, teknoloji ralliden uzak kaldığı için Nasdaq ise %0,2 yükseldi. 10 yıllık Hazine tahvillerinin getirisi düştü ve ABD petrol fiyatları da düştü.

%100 kesinlik
Tüccarlar artık Federal Rezerv'in Eylül ayına kadar faiz oranlarını düşüreceğinden eminler, çeyrek yüzde puanlık bir indirimin olasılığı %93,3 ve yarım yüzde puanlık bir indirimin olasılığı %6,7. Bu kesinlik, yıllık enflasyonun üç yılın en düşük seviyesi olan %3'e düştüğünü gösteren son tüketici fiyat endeksi güncellemesinden kaynaklanıyor. Bir ay önce, Eylül ayında bir faiz indirimi olasılığı yalnızca %70 civarındaydı.

Altın rekor seviyeye ulaştı
Altın fiyatları, Eylül ayında faiz indirimi beklentilerinin artmasıyla rekor seviyeye çıktı. Yatırımcılar, zayıf enflasyon verileri ve Fed Başkanı Jerome Powell'ın ılımlı yorumları arasında güvenli liman olarak altına yöneliyor ve bu yıl faiz indirimi olasılığını artırıyor. Altın vadeli işlemleri, ons başına 2.467,8 dolarlık tüm zamanların en yüksek kapanış seviyesine ulaşarak %1,6 yükseldi. Değerli metal ayrıca seans sırasında 2.474,5 dolarlık yeni bir günlük rekor seviyeye ulaştı. Spot altın bu artışı yansıtarak %1,9 sıçrayarak ons ​​başına 2.468,68 dolarlık tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştı. Dünyanın en büyük hedge fonu Bridgewater Associates'in kurucusu Ray Dalio'nun altının cazibesini açıkladığı yazıyı burada okuyabilirsiniz.

Bank of America yükseliyor
Bank of America hisseleri, ikinci çeyrek gelir ve kârının beklentileri aşmasının ardından %5'ten fazla yükseldi. Net faiz geliri beklendiği gibi %3 düşerek 13,86 milyar dolara gerilese de banka, dördüncü çeyrekte ölçünün 14,5 milyar dolara çıkmasını beklediğini söyledi. Hissedarlar tarafından yakından takip edilen bir ölçü olan NII, bir bankanın kredilerden kazandığı ile tasarrufları için mevduat sahiplerine ödediği arasındaki farktır. Geçtiğimiz hafta, JPMorgan Chase, Wells Fargo ve Citigroup gelir ve kâr açısından beklentileri aştı, bu seri Pazartesi günü Goldman Sachs ve Salı günü Morgan Stanley tarafından Wall Street faaliyetlerindeki toparlanmanın da yardımıyla devam etti.

Küresel enflasyon tehdidi
Analistler, eski Başkan Donald Trump'ın ikinci döneminin küresel enflasyonu tetikleyebileceği konusunda uyarıyor. Trump'ın yüksek tarifeler ve düşük vergilerle karakterize edilen Amerika-önce politikaları, dünya çapında maliyetleri artırabilir. State Street Global Markets'ın makro strateji başkanı Michael Metcalfe, CNBC'nin “Squawk Box Europe” programına verdiği demeçte, “Enflasyonun sonsuza dek düşük olduğu ve enflasyon beklentilerinin düşük olduğu 2016'ya kıyasla… 2024, 2025 çok farklı olacak.” dedi. “Enflasyon seviyesi daha yüksek, enflasyon beklentileri daha yüksek ve biz hala bu enflasyon zihniyetindeyiz.”

[PRO] En iyi AI seçimi
Bank of America, şirketin AI pazarındaki güçlü konumunu gerekçe göstererek önde gelen bir çip üreticisi için satın alma notunu yineledi. Analist Vivek Arya, hem bulut satıcılarından hem de tüketiciye yönelik AI platformlarından gelen güçlü taleple AI'nın önümüzdeki üç ila beş yıl içinde şirket için 30 milyar ila 50 milyar dolarlık bir fırsata dönüşmesini bekliyor.

Küçük ölçekli hisse senetleri yükseliyor, Russell 2000 endeksi Ocak 2022'den bu yana en yüksek seviyesine ulaşıyor ve nadir görülen beş günlük kazanç serisini kaydediyor. Endeks bu ay neredeyse %12 yükselirken, S&P 500 %4 ve Nasdaq da benzer bir miktarda yükseldi. Ralli, enflasyonun Fed'in hedefine yaklaşmasıyla faiz oranlarının düşebileceği ve potansiyel olarak ekonomik toparlanmayı genişletebileceği umutlarıyla besleniyor.

Bu durum, 21 aylık boğa piyasası sırasında piyasanın bir avuç teknoloji hissesine bağımlı olmasından endişe duyan deneyimli yatırımcılar için rahatlatıcı olabilir.

Goldman Sachs'ın ABD hisse senedi baş stratejisti David Kostin, CNBC'nin "Squawk on the Street" programında "önümüzdeki altı ayda bir miktar genişleme" beklediğini söyledi çünkü "piyasanın kendisi bir endeks olarak yıl başından bu yana %20 arttı; S&P 500'deki tipik hisse senedi %7 arttı. Yani, bu fark büyük ölçüde beş büyük şirket tarafından yönlendirildi."

Kostin ayrıca faiz oranı indirimlerinin küçük sermayeli şirketlere neden fayda sağlayabileceğini de açıkladı: "Beklenti, Fed'in Eylül ayından başlayarak ve muhtemelen Aralık ayında da faiz oranlarını düşüreceği yönünde ve bu tarihsel olarak, borçlarının %30'unun değişken faizli olduğu küçük sermayeli şirketler için bir fayda olmuştur. Ve bu nedenle, daha düşük faiz oranları, daha düşük faiz giderleri, daha yüksek kazanç tahminleri bunun bir sonucu olacaktır. Bu, Russell 2000'den veya genel olarak piyasanın genişlemesinden düşünmek isteyeceğiniz belirli bir alandır."

Wells Fargo Securities'de hisse senedi stratejisi başkanı Christopher Harvey, rotasyon anlatısına daha şüpheci yaklaşıyor. Harvey, Pazartesi günü CNBC'ye "Rotasyona karşı değiliz" dedi. "Sadece bekliyoruz."

"Nike, Delta, Walgreens'in kötü haberler yüzünden düşmediği durumları görene kadar - rotasyona ikna olmadık. İnsanların sayıların daha yüksek olacağına, işlerin daha iyi olacağına inanmasını istiyoruz. Ancak şu anda kötü haber kötü haberdir. Ve bu bize rotasyonun muhtemelen sürdürülebilir olmadığını gösteriyor."

O dönüm noktasında olabiliriz. Altı büyük banka — Bank of America, JPMorgan Chase, Wells Fargo, Citigroup, Goldman Sachs ve Morgan Stanley — beklentileri aşan gelir ve kazançlar elde etti ve boğa koşusu sırasında göz ardı edildikten sonra hisse senedi fiyatlarını artırdı. Sevilmeyen bölgesel bankalar pandemi sonrası faiz artırım döngüsünde zorluk çekerken, CNBC'den Jesse Pound, ikinci çeyrek kazançları mütevazı olsa bile hisse senetlerinin daha da yükselebileceğini yazıyor.

— CNBC'den Brian Evans, Alex Harring, Lisa Kailai Han, Yun Li, Jesse Pound, Sarah Min, Karen Gilchrist, John Melloy ve Hugh Son bu habere katkıda bulundu.