Bu sayede yatırımcılar gereksiz maliyetlerden ve vergilerden kaçınırlar.

• Kârı hesaplayın: 8.000 Euro – 5.000 Euro = 3.000 Euro vergiye tabi kâr
• Stopaj vergisi: 3.000 Euro'nun yüzde 25'i = 750 Euro
• Dayanışma ek ücreti: 750 Euro'nun yüzde 5,5'i = 41,25 Euro
• Toplam vergi yükü: 750 Euro + 41,25 Euro = 791,25 Euro; efektif vergi oranı: 791,25 / 3.000 ≈ yüzde 26,4
• Yatırımcı net olarak şunları alır: 8.000 Euro – 791,25 Euro = 7.208,75 Euro

Dolayısıyla kâr 3.000 Euro'dan düşüyor 2.208,75 Euro.

Bir muafiyet talimatı yatırdıysanız (örneğin 1.000 Euro) bu tutar öncelikle kârınızdan düşülecektir. Örnekte vergiye tabi kâr 3.000 Euro'dan 2.000 Euro'ya düşüyor.

• Stopaj vergisi: 2.000 Euro'nun yüzde 25'i = 500 Euro
• Sololar: 500 Euro'nun yüzde 5,5'i = 27,50 Euro
• Net kar: 2.472,50 Euro

Bilmekte fayda var: Muafiyet kararı kişi başı maksimum 1.000 Euro veya evli kişiler için 2.000 Euro tutarındadır ve farklı bankalar ve komisyoncular arasında paylaştırılabilir.

Zarar mahsup potaları, ETF'leri satarken vergi yükünü azaltmak için önemli bir araçtır; ancak yalnızca kayıpların farkına varırsanız ve bunları hedefli bir şekilde kullanırsanız.

Borsada işlem gören menkul kıymetler için ayrı kaplar vardır:

• bir tane Paylaşımlar
• bir tane Çeşitli (ETF'ler/fonlar, tahviller, faizler, türevler vb.)

ETF'ler için önemli: ETF'lerden kaynaklanan kayıplar “Diğer” potunda yer alır. ETF'lerden/fonlardan, faizlerden, tahvillerden, sertifikalardan ve benzeri gelirlerden elde edilen karlarla mahsup edilebilirler.

Ancak portföyünüzdeki bir zararın farkına varmadığınız sürece vergi avantajı yoktur. Yalnızca satıldığında faturalandırılabilir hale gelir. Bir yılda hem ETF kazananlarınız hem de negatif pozisyonlarınız varsa, ikisini de aynı yıl içinde satmak mantıklı olabilir. Banka, zararları otomatik olarak kârdan mahsup eder ve vergi yükü azalır.

Örnek: Yatırımcılar ETF A ile 1.500 Euro kar elde ederken aynı zamanda ETF B ile 1.200 Euro zarar ederse, sonuçta kalan kârdan sadece 300 Euro vergilendirilecektir.

Aynı zamanda, kırmızıdaki her ETF otomatik olarak uzun vadeli bir “kaybeden” değildir. On yıl veya daha uzun bir yatırım ufku ile yatırım yapan herkes çoğu zaman borsadaki dalgalanmaları atlatabilir.

“Borsaya giden yolunuz” serisinden okuyun