Çarşamba günü Salesforce, beklenenden daha iyi üç aylık sonuç bildirdi ve yüzünde güçlü görünen rehberlik sağladı. Ancak yatırımcılar, gelişmiş görünümü gerçekten neyin yönlendirdiğini keşfettikleri için piyasa tepkisi susturuldu. LSEG'ye göre, mali 2026 ilk çeyreğinde gelir, yıldan yıla% 8 artışla 9.83 milyar dolara yükseldi. LSEG verileri, 30 Nisan'da sona eren üç ayda hisse başına düzeltilmiş kazanç (EPS) toplam 2,58 $ oldu ve konsensüs tahmini 4 sent geçti. Geçen yıla göre, düzeltilmiş EPS%6 arttı. Salesforce'un hisseleri Çarşamba gecesi genişletilmiş işlemlerde değişkendi ve başlangıçta bu kazançların neredeyse tamamını teslim etmeden önce yaklaşık% 5 atladı. Analistlerle yapılan konferans görüşmesinden kısa bir süre sonra hisse senedi%1'den biraz daha arttı. Enterprise yazılım şirketi, geçen sonbaharda yeni AI teklif ajanının lansmanında inşa edilen momentumu kaybeden bir Spark Of A Sprive'a ihtiyaç duyulan kazanç sürümüne girdi. Hisse senetleri Çarşamba günkü kapanıştan itibaren%18 düştü ve hem%0.3 arttı S&P 500'ü hem de IGV olarak bilinen ve yaklaşık%3'ü geliştiren popüler bir yazılım değişimine yatırım fonu izledi. Salesforce, 2024'ün son dört ayında hem S&P 500 hem de IGV'yi ezdi – Eylül ayında ajanın açılmasını ve Ekim ayı sonlarında genel kullanılabilirliğini içeren bir dönem. Tüm zamanların kapanması 367.87 $ 'lık bir hisse 4 Aralık'ta geldi. CRM 1Y Mountain CRM 1 yıllık dönüş kârlılığı Çarşamba günkü piyasaya sürülmesinden önce Salesforce hakkında bazı rezervasyonlar yaşadık ve belirsiz bir ekonomik zeminin daha önce kurumsal yazılım harcamalarına baskı yaptığını kabul etti. Umudumuz, Salesforce'un iki AI ürününün-veri bulutu ve daha yeni AgentForce-müşterilerle ek çekiş göstermesi ve gelir artışının Wall Street'in beklediğinden daha erken çift haneli yüzdelere dönebileceğini öne süreceğiydi. Unutmayın: Salesforce, Şubat ayı sonlarında kazanç bildirdiğinde, yöneticiler bu yıl, insan müdahalesi olmadan görevleri yerine getirebilen AI ajanları oluşturmak için bir dizi araç olan Ajan Forcece'dan “mütevazı” bir katkı beklediklerini söylediler. Bu arada, Veri Cloud, müşterilerin verilerini organize etmesine ve birleştirmesine yardımcı olur ve temel olarak ajanın benimsenmesi için zemin hazırladığı görülmektedir. Çarşamba gecesi duyduğumuz her şeye dayanarak, stokta süper boğa almaya hazır değiliz. Ancak, mevcut seviyelerde ve değerlemede trenden atlamak akılsız olacaktır. Yapay zeka üzerinde ivme var ve ajanforce için uzun vadeli fırsat hala çok büyük. Bu nedenle, stok istasyonu önümüzdeki birkaç çeyrek içinde bırakmalıdır. Salesforce'un büyüme yörüngesi etrafındaki pazardaki şüpheciliği hesaba katmak için fiyat hedefimizi 400 $ 'dan 350 $' a düşürürken, satın alma eşdeğer 1 derecemizi tekrarlıyoruz. Yorum iyi haber, Çarşamba günkü sonuçların yapay zeka üzerinde ilerleme göstermesi, Salesforce, Veri Bulutu ve AgentForce için birleşik yıllık tekrar eden gelirin (ARR) Şubat ayında verilen 900 milyon dolardan 1 milyar dolardan fazla olduğunu söyledi. Çarşamba günü yaptığı açıklamada, “Mad Money” ile ilgili bir röportajda, CEO Marc Benioff Jim Cramer'a özellikle Ajan Forcece'in “100 milyon doların üzerinde ARR ürünü” olduğunu söyledi. Buna ek olarak, şirketin çeyrekte en büyük 100 anlaşmasının yaklaşık% 60'ı hem veri bulutu hem de acenteforce içeriyordu. Salesforce ayrıca, lansmanından bu yana AgentForce'u içeren 8.000'den fazla anlaşmayı kapattığını ve ödenenlerin yarısı ödenen anlaşmalar yaptığını söyledi. Şubat ayının kazanç raporunda şirket, bu sayıların 3.000 ödeme yapan müşteri ve 2.000 ödeme yapmayan deneme olduğunu söyledi. Bu, müşteri ilgisinin arttığının açık bir işaretidir. Benioff, Pepsi ve Latin Amerika mağazası zinciri Falabella'yı AgentForce kullanan iki müşteri olarak çağırdı. Hisse senedinin düşük performansı göz önüne alındığında, yatırımcılar teorik olarak Salesforce'un ikinci çeyrek gelirinin ve kazanç rehberliğinin beklentilerin üstünde geldiğini ve tam yıl görünümünün de bu önemli metriklerin her ikisi için de artırıldığını göstermelidir. Bununla birlikte, yatırımcıların heyecanının Çarşamba gecesi daha fazla ölçülmesinin nedeni, Salesforce'un şirket başlangıçta yabancı değişim başlıklarında rehberliğinde pişirilirken daha zayıf ABD dolarından bir fayda görmesidir. Euro ve Japon yen de dahil olmak üzere diğer para birimlerinin sepetine karşı yeşil almayı ölçen ABD Doları Endeksi, Salesforce'un Şubat ayında bildirdiğinden beri Başkan Donald Trump'ın gelişen ticaret politikası finansal piyasalar aracılığıyla dalgalanmalarını önemli ölçüde düşürdü. Bu, Salesforce ve diğer çok uluslu şirketlere, daha güçlü para birimlerinde yurtdışında yaptıkları işi şu an-weaker dolara dönüştürdükleri için kağıt üzerinde fayda sağlıyor. Ancak genel olarak, bir firmanın temel işi hakkında hiçbir şey söylemiyor, bu yüzden yatırımcılar döviz kuyruk rüzgarlarından yararlanan bir şirketi ödüllendirmeyebilirler. Gerçekten de, CFO Robin Washington, şirketin şu anda bu mali yıldan gelen dövizden gelir için 250 milyon dolarlık bir kuyruk rüzgarı beklediğini açıkladı ve önceki rehberliğinden 400 milyon dolar. Buna göre, Salesforce'un mali 2026 gelir görünümünün en yüksek sonu 400 milyon $ artarak 41.3 milyar $ 'a yükseltildi. Bu döviz dalgalanmalarını ortadan kaldıran sabit bir para birimi bazında, şirket hala bu mali yılın kabaca% 9'unun aboneliği ve gelir artışını destekliyor. Jim ile yaptığı röportajda Benioff, Salesforce'un zayıf dolardan yararlandığını kabul etti, ancak gerçek işin de geliştiğini savundu. “Para birimi bizim lehimize çalışıyordu,” dedi Benioff Jim'e. Ancak, “Rezervasyonlar bizim lehimize çalışıyor. Gelir lehimize çalışıyor. Her şey bizim lehimize çalışıyor. Ve bazen, her şey sizin için iyi gittiğinde, hepsi iyi. Bazen her şey yolunda gitmiyor, ama şu anda harika bir yıl geçireceğiz.” Salesforce Neden Sahip Olduğumuz: Salesforce, tüm endüstrilerdeki şirketler için önde gelen bir kurumsal yazılım aracıdır, çalışanların meslektaşlarıyla dahili ve müşterileriyle daha iyi iletişim kurmalarına yardımcı olur. Şirketin marj genişleme dengesi, daha hızlı üst düzey büyüme potansiyeli – yapay zeka benimsemesinin desteklenmesi – güçlü kazanç büyümesine yol açmalıdır. Rakipler: SAP, Microsoft, Hubspot En Son Satın Alma: 5 Mart 2025 Başlatma: 15 Haziran 2018 Salesforce'un sonuçlarında başka bir push-pull vardı: Çeyrekte kalan performans yükümlülüğü (RPO) beklenenden daha iyiydi ve aynısı mevcut RPO veya CRPO için de geçerli. RPO, sözleşmeli gelirin toplam değeridir, CRPO ise önümüzdeki 12 ay içinde kaydedilmesi beklenen sözleşmeli gelir miktarını ölçer. Aynı zamanda, yukarıdaki grafikte görüldüğü gibi, Salesforce'un satış bulutu ve servis bulutu gibi bireysel uygulamalarının performansı beklentilerin altında kaldı. Salesforce'a düşüş olan yatırımcıların ittiği anlatılardan biri, temel işinin gerçekleşmesi zaman alacak AI girişimleri pahasına ihmal edilmesidir. Geri dönüşümüz, AI fırsatının o kadar önemli olması, Salesforce'un onu agresif bir şekilde sürdürmesi gerektiğidir. Teşvik edici bir şekilde, Salesforce'un veri bulutu ve ajanforme barındıran entegrasyon ve analitik segmenti, ilk çeyrekte projelendirilenden daha güçlü gelirler sağladı. Dolayısıyla Çarşamba günkü sonuçların bu ayı anlatısını dinlendirmesi olası olmasa da, karşı argüman uzun vadede iyi durumda. Beklendiği gibi Informatica hakkında yorum, Salesforce'un Salı günü açıklanan 8 milyar dolarlık Informatica satın alması, çağrı üzerine bir tartışma noktasıydı. Informatica veri yönetimi ve entegrasyon yazılımı yapar – temel olarak, şirketlerin firma tarafından toplanan çeşitli veri türlerini izlemelerine ve analiz etmelerine yardımcı olacak bir araç koleksiyonudur. Şirketlerin topladığı veri miktarı son yıllarda patlamış olsa da, birden fazla sistemde ve çeşitli formatlarda saklanma eğilimindedir – bu da sektörde “veri parçalanması” adı verilen bir sorun. Informatica'nın yazılımı bu parçalanmayı ele almayı amaçlamaktadır. Benioff, işletmeler AI'yı benimsemeye çalıştıkça bunun özellikle alakalı olduğunu belirtti. Birçok durumda, şirketlerin verilerini AI uygulamaları tarafından beslenebilecek ve kullanılabilecek şekilde temizlemeleri ve organize etmesi gerekir. Veriler, herhangi bir AI uygulamasının temelidir. Salesforce, Informatica'yı güçlendiren veri bulutunu ve AI ajanları üzerindeki genel stratejisini görür. Benioff onlara tamamlayıcı dedi. “Bu harika bir şirket için harika bir fiyat. Harika katları var. Actrik. [to existing shareholders]. İnanılmaz bir şekilde bir araya geliyor. Bu, Informatica'nın müşterilerimiz için yapay zeka nedeniyle müşterilerimiz için her zamankinden daha önemli olduğu bir andır. Kapanışını takiben ikinci yılda ayarlanmış işletme marjlarını, EPS'yi ve serbest nakit akışını artırmak için, 2027 takviminde ortaya çıkacak. Yani, bu bizim hedefimiz. Arzumuz her zaman söz vermek ve teslim etmektir, “dedi. Gerçekten entegrasyonu hızlandırmaya odaklandık. Böylece, bunun nasıl çalıştığını göreceğiz. “Belirtildiği gibi, tam rehberlik arıza, Salesforce'un ikinci çeyrek görünümü beklenenden daha iyi geldi, daha zayıf ABD doları, Wall Street'in beklentilerine kıyasla bir kuyruk rüzgarı olarak hareket ediyor. GAAP, 10.11 $ faturası için, 10.11 $ faturası için gelirler: Gelir, gelire kadar gelir: gelir, gelir. Factset Conseps, GAAP bazında% 8 ila% 9, döviz tahmini tarafından ima edilen% 7.4'lük gelir, ikinci çeyrek gelirin% 8'ini yükseltmesi öngörülen. 2,78 $, Factset'e göre 2.74 $ 'lık tahmini (CRPO) bir GAAP esasına göre% 10 veya% 10 CRPO büyümesinde, Tahminin GAAP veya PARRATICA KAPALILIĞI. Milyar, 40,5 milyar dolar ila 40,9 milyar dolarlık rehberlik, özellikle Abonelik ve Destek Geliştirme, hala 11.27 $ 'a kadar yaklaşık% 9 artarak 11. $' a yükseliyor. $ 11.17. Jim, CNBC TV'de bir hisse senedi hakkında konuştuğu için, Ticaretin Yatırım ve Görevizle birlikte, Ticaret ve Gizlilik Politikasına tabi tutulmadan 72 saat sonra bir hisse senedi almadan önce bir Ticaret Uyarısı gönderdikten sonra. Kulüp.
Salesforce'un Beat and Raise Mahallesi, şüpheleri susturmuyor
yazarı:
Etiketler:
Bir yanıt yazın