Bu hikaye dünkü haber özetine dahil edildi, ancak yorumlar varsayılan olarak kapalıdır ve okuyucuların bu konu hakkında söyleyecek bir şeyleri olabileceğini düşündük.
New York Times Sherron Watkins ve Cynthia Cooper, Time's 2002 Yılın Kişileri tarafından yazılmış bir konuk denemesi yayınladı ve en önemlisi, önümüzdeki birkaç on yıl boyunca denetim profesörlerine materyal öğreten insanlar. Sherron, Enron'da kurumsal gelişim başkan yardımcısı iken Cynthia, Worldcom'da iç denetim başkan yardımcısıydı. Her ikisi de bir şey gördü hem de bir şey söyledi, 21. yüzyılın en büyük kurumsal muhasebe skandalına yol açan bir olay zincirini başlattı, Big 5 denetim firmalarını sadece dörde indirdi ve o zamandan beri çok büyük Sox uyumluluk yığınları yarattı. Hikayeyi hepiniz biliyorsunuz.
“Enron ve Worldcom'da sahtekarlık yaptık. Tarihin kendini tekrar etmesine izin vermeyin.” yazıyorlar [any bold emphasis ours]:
Yirmi yılı aşkın bir süre önce, muhteşem düşüşleri Amerikan tarihinin en büyük muhasebe sahtekarlığı skandallarından ikisini ortaya çıkaran Enron ve Worldcom'daki düdüğü patlattık. Sahtekarlığın neden olduğu yıkımı biliyoruz. Biz yaşadık. Kontrolsüz gücün, en yüksek seviyelerde anlaşmanın ve manipüle edilmiş finansal tabloların ikonik şirketleri nasıl düşürebileceğine, pazarları istikrarsızlaştırabileceğine ve bir gecede milyarlarca dolar ve binlerce işi buharlaştırabileceğine tanık olduk.
Bu yüzden, Kongre'nin muhasebe sahtekarlığına ve denetim başarısızlığına karşı korunmak için bu skandalların ardından oluşturduğu bir bekçi olan bir bekçi olan bir bekçi olan Cumhuriyetçi milletvekillerinin kamu şirketi muhasebe gözetim kurulunu ortadan kaldırma önerisine karşı seslerimizi yükseltiyoruz. Bu zor kazanılan korumanın geri dönüşü, bu son derece belirsiz ekonomik ortama ek risk ortaya çıkaracak ve bir sonraki kurumsal felaketin daha olası hale getirecektir.
Endişelenme bayanlar. Bir sonraki skandal özel sermaye ve/veya offshoring içerecek ve eğer gerçekleştiğinde hala varsa, PCAOB hasar yapıldıktan sonra harekete geçecektir. Sözlerimizi işaretleyin.
Enron ve Worldcom'un çöküşü, finansal dürüstlüğü doğrulamak için kırık bir sistem ortaya koydu. PCAOB'dan önce, muhasebe firmaları esasen kendilerini polisleştirdiler. Bu sistem kısmen başarısız oldu çünkü aynı müşterilere denetimden çok daha fazla para satarak tavsiye kazandılar. Sonuç olarak, firmalar bazen denetim tarafında kolay gitmek için teşvik edildi – testi azaltarak, Standartları düşürmek veya daha fazla genç personelin karmaşık denetimlere koymak, örneğin – Daha kazançlı danışmanlık işlerini güvence altına almak. Bu çıkar çatışması, ayrıntılı, üst düzey sahtekarlık planlarını ortaya çıkaracak kadar güçlü olmayan zamanın denetim yöntemleriyle birleştiğinde, muazzam aldatmacaların fark edilmesine izin veren bir ortam yarattı.
Yan not: NYT'nin kısaltmalardaki dönemler için stil kılavuzu iğrenç. Hepsi bu.
Muhasebe gözetim kurulu, titiz denetimler, gelişmiş uygulama ve mesleğin çok ihtiyaç duyduğu denetim kalitesinde bir iyileşme başlattı. Her iki taraftan birbirini izleyen menkul kıymetler ve Borsa Komisyonu başkanları, Kurulun değerini kriz sonrası bir yenilik olarak teyit etmişlerdir: Çalışmaları sayesinde, bugün denetimler daha tutarlı, daha güvenilir ve daha hesap verebilir, aksi takdirde aksi takdirde aksi takdirde aksi takdirde yetersizliği ortaya çıkarmaya yardımcı olur. Kurulun devam eden uyanıklığı çok önemlidir, çünkü yaratılışını gerektiren sistemik risklerin çoğu – denetçiler ve müşterileri arasındaki doğal olarak çelişkili ilişki ve sahtekarlığın cazibesi gibi – hala dayanmaktadır. Her kuruluşun iyileştirilmesi için yeri vardır, ancak gerekli tüm değişiklikler mevcut çerçevede ele alınabilir.
En güçlü argümanları, PCAOB'un SEC'den bağımsızlığının “yönetim kurulunun en güçlü yanlarından biri” olduğudur, Layman'a SEC'in plakasında nasıl çok fazla denetim dışı iş olduğunu (“yayılan bir gündem”) açıklarken, PCAOB'un “bir görevi var: yüksek kaliteli denetimler sağlıyor”.
Bu lazer odağı kritiktir ve ancak kurulun operasyonel bağımsızlığı nedeniyle mümkündür.
Son birkaç yılda, PCAOB'un “lazer odak noktası” diğer ülkelerdeki denetim firmalarında cevap paylaşımı oldu. Bugüne kadarki en büyük para cezası – 25 milyon dolar – personelin iç eğitim için cevap anahtarlarını paylaştıklarını öğrendikten sonra KPMG Hollanda'ya verildi. Firmanın para cezasına çarptırıldıkları dönemde kusursuz, sıfır eksiklik PCAOB denetimlerini puanlamasına rağmen, diğer uluslararası firmalara karşı birkaç tane daha almışlardı. PWC Canada, paylaşılan sürücülerdeki cevapları korumak için bizden ekstra verimlilik puanları alıyor. Orada harika bir işbirliği, siz çocuklar.
PCAOB'un en son hile para cezası, 2021'den beri PCAOB tarafından “uygunsuz cevap paylaşımı” için yaptırım uygulanacak olan 10. firma olan PWC İsrail'e dağıtıldı – personelin zorunlu iç öğrenmelerini kontrol edebilmeleri ve gerçekte konuyu kontrol edebildikleri için personelin cevapları geçtikleri sırada.
Cornerstone Research'in 2024 İcra İncelemesine göre [PDF]PCAOB, kuruluşundan bu yana toplamda 94 milyon dolar, sadece geçen yıl% 38'i (35,7 milyon dolar) aldı. Yine, bunların en büyük kısmı yabancı firmalara karşı ve açık kitap testleri ve eğitim ile ilgili cevapları paylaşmak için oldu.
Bilgi uçurumlarının op-ed'lerinde yaptığı bir diğer nokta, PCAOB'daki kapanış mağazasının, bazılarının söylediği gibi vergi mükellefi parasını tasarruf etmemesidir, çünkü PCAOB parasını kamu şirketlerinden ve broker satıcılarından alır. SEC, geçen yıl 2025 bütçesini 399,7 milyon dolarlık onayladığında, bir haber bülteninde, muhasebe destek ücretinin 374.9 milyon dolar olduğunu ve bunun 346,1 milyon dolarlık halka açık şirket ihraççılarında değerlendirileceğini ve 28,8 milyon dolarlık kayıtlı komisyoncularda değerlendirileceğini açıkladılar. Gerçekten de bu geçerlidir ve bir şey varsa, PCAOB'u katlamak sadece SEC'in bütçesine katkıda bulunur.
Bağımsız denetim yaptırımına ihtiyacımız var mı? Pek çok makul insanın geçerli bir argüman yapmadığını görmüyorum. Gördüğüm şey, sadece gung-ho liberterlerinden daha fazlası, yarattıkları işi yapmadığımız düzenleyiciyi öneriyor. Ayrıca bu 27 Mayıs yazısından bkz. Bloomberg Vergisi: ABD Denetim Kurulu, Kongre geleceğini tartırken reform yapmaya çağırdı.
Gidiş endişesinden daha fazla okuma:
Bir yanıt yazın