Chime, Range'in üzerindeki halka arzı fiyatlandırdıktan sonra Nasdaq ilk çıkışında 43 $ 'dan açılıyor

Zil Online bankacılık hizmetleri sağlayıcısının şirkete 11,6 milyar dolar değerinde bir halka arz sattıktan sonra Perşembe günü NASDAQ çıkışlarında hisse senetleri% 37 arttı.

Çarşamba günü geç saatlerde Chime teklifinde yaklaşık 700 milyon dolar topladı ve mevcut yatırımcılar 165 milyon dolar ek bir hisse sattı. Chym Sembolü altında işlem yapan hisse senedi, 27 dolarlık halka arz fiyatından Perşembe günü 37.11 $ 'dan kapandı. Piyasa değeri 13,5 milyar dolara tırmandı.

Chime'nin halka arzı, değerleme perspektifinden bakıldığında, Sequoia Capital gibi girişim yatırımcılarının, özel teknoloji piyasalarının sürdüğü 2021'de son bağış toplama turunda şirkete değer verdikleri yerden büyük bir adımdır. O zamanki değerleme 25 milyar dolardı.

Yine de, Chime's Teklif, Fintech IPO pazarının, artan faiz oranları ve değerleme sıfırlamalarının getirdiği çok yıllı bir donmadan sonra açıldığının en son işaretidir. Son çıkışlar etoro ve kripto şirketi Daire her iki hisse senedi güçlü ilk popları görerek sektörde iyimserliği yeniden canlandırdı.

Chime, en son çeyrekte 518,7 milyon dolar gelir bildirdi ve bir önceki yıla göre% 32 artış. Net gelir, geçen yılın aynı döneminde 15,9 milyon dolardan düşerek 12,9 milyon dolara biraz daraldı.

CEO Chris Britt, Chime'nin, genellikle geleneksel bankalar tarafından göz ardı edilen bir grup olan yılda 100.000 dolar kazanan Amerikalılara hizmet ederek sadık bir kullanıcı tabanı inşa ettiğini söyledi.

Britt, CNBC'den David Faber'e verdiği demeçte, “Müşteri tabanımızın üçte ikisi bizi doğrudan mevduat hesabı ve birincil hesap ilişkileri olarak kullanıyor.” Dedi. Diyerek şöyle devam etti: “Üyelerimizin ücretlerden kaçınmasına, kısa vadeli likiditeye erişmesine, kredilerini oluşturmalarına ve tasarruflarını oluşturmalarına yardımcı oluyoruz-ve en çok günlük tüketiciye yönelik ve önemli olan hizmet kombinasyonu.”

Britt, şirketin ilk çeyrekte düzeltilmiş karlılığa 25 milyon dolara ulaştığını ve son iki yılda düzeltilmiş kar marjını 40 puan artırdığını söyledi.

Şirketin en iyi kurumsal hissedarları DST Global ve CrossLink Capital'dir. Iconiq, Chime'in 1.5 milyar dolarlık bir değerlemede para topladığı altı yıl önce yatırım yapan firmalardan biriydi.

Iconiq genel ortağı Yoonkee Sull, “İlk olarak 2019'da Chime'ye yatırım yaptık ve tekil, günlük Amerikalılara hizmet etmeye ve bu temel müşteri tabanıyla inşa ettikleri güvenleri nedeniyle sonraki turlar boyunca yatırım yapmaya devam ettik.” Dedi.

Ortalama Chime müşterisi, Chime kartını kullanarak ayda 55'den fazla işlemi tamamlar ve uygulamayla günde dört ila beş kez etkileşime girer. Aktif üye büyümesi bir önceki çeyrekte% 23 arttı, Britt, aylık 8.6 milyon aktif kullanıcı ve birincil bankacılık ilişkileri olarak hizmet etmek için artan bir sayı ile artan bir sayı.

Müşteri edinimi ucuz değil. Chime, Prospectus'ta 2022 ve 2024 yılları arasında pazarlamaya 1,4 milyar dolar harcadığını açıkladı. Britt, kullanıcılar doğrudan depozito oluşturduktan sonra elde tutma oranının% 90'ın üzerinde olduğunu söyledi.

“Bazen insanlar için, hayatta bir değişiklik – kariyerlerinde bir değişiklik, bir iş değişikliği – – gerçekten geçiş yaptıkları ve bizi birincil banka hesabı olarak kullandıkları zaman olması” dedi.

Şirketin temel geliri, değişim ücretlerinden gelir, tüccarların tüketiciler zildan çıkarılmış bankayı veya kredi kartlarını kaydırdıklarında ödeme yapar. Britt, Chime'in gelirinin% 72'sinin, kredili mevduat ve minimum bakiyelerden gelen ücretlere dayanan geleneksel bankalara karşı ödemeler yönlendirdiğini söyledi.

Mizuho analisti Dan Dov, “Bu oldukça basit,” dedi. “Aslında iş modelinin ne kadar sofistike olmadığına şaşırdım.”

Chime'nin kamu piyasalarındaki performansı, bir sonraki adımın tonunu belirleyebilir. Klarna, İkizler ve Boğa da dahil olmak üzere diğer birkaç fintech oyuncusu halka açık veya gizli olarak halka arz için başvurdu.

Revolution Ventures ortağı ve JPMorgan Chase'deki eski teknoloji yatırım bankacılığı başkanı David Golden, “İyi gidiyorsa – ve önümüzdeki iki ila üç ay içinde – sanırım çok daha fazla alıcı göreceğinizi düşünüyorum” dedi.

“Eğer iyi gitmezse,” diye ekledi Golden, “Sanırım sadece ellerine oturmaya ve beklemeye devam edecekler.”

Chime, 2020-2024 yılları arasında yıllık listeyi yapan beş kez CNBC Disruptor 50 şirketidir.

KOL SAATİ: Halka arz penceresi açık olduğu için şimdi ne oluyor